币圈资讯如何利用Dune Analytics进行数据分析？

wen 币圈资讯 2026-09-04 1

本文目录导读：

币圈资讯如何利用Dune Analytics进行数据分析？-第1张图片-易欧app-全球最大的比特币交易所【官方网站】

第一层：零代码——使用现成的看板
第二层：初级 SQL——修改现有查询
第三层：进阶分析——结合多表与逻辑判断
第四层：自动化与套利监测（进阶 SQL / Python）
新手避坑指南（实操建议）

在币圈做数据分析,Dune Analytics 几乎是最核心的工具，没有之一，因为它免费、无需后端、数据全面，且支持直接写 SQL 查询链上数据。

利用 Dune 进行深度分析，通常可以分为以下 4 个层次，你可以根据自己的技术水平选择对应的路径：

第一层：零代码——使用现成的看板

这是最基础、最实用的方式，适合刚入门或不想写代码的用户。

寻找高热度看板： 打开 Dune 首页，查看 Trending Dashboards。
重点关注的看板类型：
- 稳定币流动性： 查看 USDT/USDC 的总供应量变化，判断市场资金流入/流出。
- DEX 交易量： 实时对比 Uniswap、Curve 等的成交量，判断市场热度。
- 衍生品持仓量（Open Interest）： 观察 dYdX 或 Perp 协议的 OI 变化，捕捉市场情绪。
- 巨鲸追踪： 搜索特定巨鲸地址的看板，查看其最新买卖动作。
使用技巧： 注意看板的更新频率（多为 1 小时或实时）和底部的 SQL 代码，点击 Fork 复制该看板，即可在自己的空间里查看，方便随时查阅。

第二层：初级 SQL——修改现有查询

理解如何修改排序、过滤时间和变更币种，需要掌握基础的 SQL（结构化查询语言）。

理解基本表： Dune 将数据分为：
- tokens_erc20：代币元数据（符号、合约地址）。
- dex.trades：去中心化交易所交易记录。
- transfers / erc20_evt_Transfer：转账记录。
实操案例（查看某代币的持有人数变化）： 既然你想找币圈资讯，可以尝试修改某个稳定币持有人数的查询，替换其中的合约地址为你想研究的币种地址。
```
-- 查询某代币（如 PEPE）的每日新增地址数（示例）
SELECT
    date_trunc('day', block_time) AS day,
    COUNT(DISTINCT "to") AS new_receivers
FROM erc20_eth.evt_Transfer
WHERE contract_address = 0x6982508145454ce325ddbe47a25d4ec3d231193b -- PEPE 合约地址
GROUP BY 1
ORDER BY 1 DESC
LIMIT 30
```
分析要点： 如果新增接收地址数量激增，往往意味着有大户在吸筹或拉新，配合价格走势可判断是否为资讯利好落地。

第三层：进阶分析——结合多表与逻辑判断

这是很多分析师关注的方向,主要分析聪明钱的动态和协议间的资金流。

聪明钱追踪（分析钱包标签）： Dune 社区有专门的 labels 表（如 0x：地址标签），你可以筛选出标有 Investor（风险投资机构）或 Whale（巨鲸）的钱包，查看他们最近的转账。

捕捉“换庄”信号（利用筹码分布）： 如果你关注一个 Meme 币，可以通过分析持有时间超过 1 年未动的地址占比（HODL Wave）来判断是否处于筹码派发阶段。

-- 分析该代币前 100 大持仓者的持仓比例变化（简写核心逻辑）
-- 通常需要借助 Dune 的 spellbook 或者复杂的时间序列函数（如 take）计算
-- 核心思路：计算 Top 100 持币量 / 总供应量
-- 若该比例持续下降，说明筹码分散，短期可能面临抛压。

第四层：自动化与套利监测（进阶 SQL / Python）

如果你是开发者或量化研究员,可以尝试这种路径。

核心操作： 实时资金费率监测。你可以通过 SQL 查询各大永续合约协议的最低资金费率，当资金费率出现极端的负值并伴随持仓量飙升时，往往是轧空（空头挤压）或做多反弹的前兆。

-- 示例：核心逻辑是查询资金费率数据表（v2.perpetual_market_stats 或相应协议表）
SELECT
    hour,
    avg_funding_rate,
    open_interest
FROM perp_data -- 假设表名
WHERE symbol = 'BTC'
  AND avg_funding_rate < -0.01 -- 极低资金费率
ORDER BY hour DESC
LIMIT 24;
-- 发现此信号后，可结合链上大额买单进行交叉验证

更进一步（自动化）： 编写一个简单的 Python 脚本，调用 Dune API（前提是你需要申请 API Key），每天定时拉取这些“链上指标”（如交易所净流入量、稳定币铸造量），一旦发现异常偏离均值，自动推送通知到 Telegram 或微信群。

新手避坑指南（实操建议）

新手初期不建议直接写复杂代码： 先在 Discover 里搜索 Uniswap V3 Trades 或 Stablecoins Transfer 等热门查询，点击 Fork 并尝试修改日期范围或币种合约地址。
警惕“交易所提现”谣言： 若看到某交易所“净流出”大增，最好看一下是否是该交易所更换了冷钱包地址，或只是普通的内部归集，结合 labels 和新闻确认，避免误判。
利用 Spellbook 数据： 这是一个加密数据社区维护的标准化数据层，可以查看 dune.uniswap.result 或 dex.trades（已标准化的聚合表），这些数据的计算比直接查原始日志更快，查询成本也更低。

想在币圈利用 Dune 做好资讯和数据分析，关键是带着疑问去查数据：

看到“某项目TVL暴涨”的消息？ (\rightarrow) 去 Dune 查 TVL 来源（是哪个币种冲进去的？是不是短期激励导致的？）。
看到“某巨鲸加仓”的消息？ (\rightarrow) 去查该钱包的历史胜率和买入成本。

如果你有具体的币种或链上行为想要分析,可以告诉我，我可以为你提供对应的查询思路或 SQL 模板。